未来我国上市银行或释放不良贷款压力

　　截至30日，工商银行、建设银行等9家上市银行披露了三季报。季报显示，9家银行今年前三季度共实现归属于母公司股东的净利润6031.10亿元，同比增长9.01%；不良贷款合计3459.23亿元，同比增长35.54%。分析人士表示，未来较长一段时间内，商业银行不良贷款“双升”趋势难改，资产质量承压。多家商业银行已加大不良贷款的核销力度并释放出拨备，预计未来上市银行仍可能进一步释放拨备以应对不良贷款压力。

　　业绩无惊喜

　　截至目前，除个别银行的净利增速低于市场预期外，A股上市银行三季报业绩并无太多惊喜。工行29日公布，前三季度实现归属于母公司股东的净利润2204.64亿元，同比增长7.26%，略高于今年上半年的增速。交通银行前三季度实现归属于母公司股东的净利润515.22亿元，同比增长5.78%

　　在面对利率市场化提速、净息差水平收窄、资金成本快速上升等问题时，中小股份制商业银行的“突破能力”显然较强，尤其是中间业务的优势明显。平安银行前三季度非利息净收入同比大幅增长95.84%，在营业收入中的占比由去年同期的22.20%提升至29.70%。

　　招商银行三季报显示，三季度尽管净利差和净利息收益率环比分别下降0.10个百分点和0.11个百分点，但净手续费及佣金收入342.46亿元，同比上升57.77%，净手续费及佣金收入在营业收入中的占比为27.39%；其他净收入85.14亿元，同比上升161.73%。兴业银行前三季度累计实现营业收入803.04亿元，同比增长26.42%。其中手续费及佣金收入175.50亿元，同比增长68.30%。

　　不良贷款压力明显

　　上市银行三季报反映出的银行资产质量问题不容乐观。平安证券研究所副所长、首席金融分析师励雅敏表示，三季度不良资产增速依然呈现上升趋势，区域性风险继续蔓延。部分资产质量问题已经从小企业传导到大型甚至是超大型企业。存量资产质量问题将影响三季度银行的资产质量指标表现，并由此增加银行加提拨备的压力。预计三季度各银行核销的力度有进一步加大的可能，预计核销后全行业不良率将上行到1.1%左右。海通证券宏观分析师姜超也认为，银行业不良贷款“双升”趋势仍将持续一段时间。

　　上市银行三季报数据显示，多家银行的不良贷款率已突破1%。工行三季报显示，按照贷款质量五级分类，工行不良贷款余额为1154.71亿元，比上年末增加217.82亿元，不良贷款率为1.06%。拨备覆盖率为216.60%。

　　截至三季度末，招商银行不良贷款余额269.23亿元，比年初增加85.91亿元；不良贷款率1.10%，比年初上升0.27个百分点；不良贷款拨备覆盖率227.99%，比年初下降38.01个百分点；贷款拨备率2.51%，比年初上升0.29个百分点。中信银行不良贷款余额294.28亿元，不良贷款率1.39%；拨备覆盖率181.49%；贷款拨备率2.51%。交通银行不良贷款余额408.72亿元，不良贷款率1.17%，比年初上升0.12个百分点；拨备覆盖率201.29%，比年初下降12.36个百分点；拨备率2.36%，较年初上升0.12个百分点。

　　多位券商分析人士称，尽管不良贷款持续攀升，但此前几年，中资银行的不良贷款率处在非常低的水平且有较高的拨备覆盖率。例如，建设银行拨备覆盖率虽然有所下降。但依然维持在234%，未来应付不良上升仍有充足的余地。交通银行前三季度累计压降表内不良资产220.69亿元，其中清收不良贷款217.59亿元。

　　从已披露季报的银行看，不良率和不良贷款余额较年初都有上升。兴业银行的不良率在9月底升至0.99%，比年初上升0.23个百分点。关注类贷款上升得更快，占比由年初的0.64%上升至三季末的1.67%，余额由年初的86.89亿元上升至三季末的249.26亿元。该行管理层在业绩交流会上表示，关注类贷款的认定资质较为严格，只要逾期马上就下调为关注类，处置上也有滞后。

　　招行截至9月底的不良贷款率1.20%，比年初上升0.30个百分点。该行在季报中披露，已推进产能过剩、大额风险客户、小企业风险客户、民营担保公司业务主动退出，对房地产、地方融资平台的风险也需前瞻性防范，尤其对产能过剩行业贷款加大风险补充拨备计提力度。中信银行截至9月底的不良贷款余额较年初增长47.39%，达到294.28亿，不良贷款率为1.39%，比上年末上升0.36个百分点。

　　不良贷款较往年更充分地暴露，也使得商业银行加大了拨备计提力度，股份制银行则普现新计提拨备后，拨贷比较年初上升而拨备覆盖率较年初下降的情形。

　　截至9月底，中信银行的拨备覆盖率181.49%，比年初下降25.13个百分点，拨贷比为2.51%，比年初上升0.38个百分点；招商银行的拨备覆盖率为224.10%，比年初下降37.24个百分点，拨贷比则为2.68%，比年初上升0.33个百分点；兴业银行的拨备覆盖率为281.42%，较年初下降了70.68个百分点，而拨贷比则从年初的2.68%上升至三季末的2.79%。

　　计提拨备属于营业支出，一定程度上影响了银行的利润增速。中信银行前三季度的营业收入同比增长20.89%，净利息收入也同比增长11.99%，但净利润仅同比增长4.6%，与该行前三季度计提了177.74亿元拨备不无关系。去年同期，中信银行计提的拨备为79.19亿元。

返回产业信息研究网首页>>